یہاں کلک کریں اگر یہ آپ کی پریس ریلیز ہے!

LATAM ایئر لائنز گروپ اب باب 11 میں سے تنظیم نو کا منصوبہ فائل کرتا ہے۔

تصنیف کردہ لنڈا ایس ہنہولز۔

LATAM Airlines Group SA اور برازیل، چلی، کولمبیا، ایکواڈور، پیرو، اور ریاستہائے متحدہ میں اس کے ملحقہ اداروں نے آج تنظیم نو کا ایک منصوبہ ("پلان") فائل کرنے کا اعلان کیا، جو کہ گروپ کے باب 11 سے باہر نکلنے کے لیے آگے کی راہ کی عکاسی کرتا ہے۔ امریکہ اور چلی کے قانون کی تعمیل میں۔ یہ منصوبہ پیرنٹ ایڈہاک گروپ کے ساتھ ری اسٹرکچرنگ سپورٹ ایگریمنٹ ("RSA") کے ساتھ ہے، جو کہ ان باب 11 کیسز میں سب سے بڑا غیر محفوظ قرض دہندہ گروپ ہے، اور LATAM کے کچھ شیئر ہولڈرز۔

پرنٹ چھپنے، پی ڈی ایف اور ای میل

RSA LATAM کے درمیان معاہدے کو دستاویز کرتا ہے، مذکورہ بالا ہولڈرز کے 70% سے زیادہ پیرنٹ غیر محفوظ دعووں کے حاملین اور 48 اور 2024 US نوٹس کے تقریباً 2026% کے حاملین، اور 50% سے زیادہ مشترکہ ایکویٹی رکھنے والے کچھ شیئر ہولڈرز، جن پر عمل درآمد ہوتا ہے۔ فریقین کی طرف سے قطعی دستاویزات اور ان شیئر ہولڈرز کی طرف سے کارپوریٹ منظوریوں کا حصول۔ جیسا کہ ان کے پاس پورے عمل میں ہے، گروپ کی تمام کمپنیاں سفری حالات اور ڈیمانڈ پرمٹ کے طور پر کام جاری رکھے ہوئے ہیں۔

"پچھلے دو سال پوری دنیا میں مشکلات کے ساتھ نمایاں رہے ہیں - ہم نے اپنے دوستوں اور خاندان، ساتھیوں اور پیاروں کو کھو دیا ہے۔ اور ہماری صنعت کو درپیش اب تک کے سب سے بڑے بحران کی وجہ سے عالمی ہوا بازی اور سفر ایک مجازی طور پر رکے ہوئے ہیں۔ اگرچہ ہمارا عمل ابھی ختم نہیں ہوا ہے، ہم ایک مضبوط مالیاتی مستقبل کی راہ میں ایک اہم سنگ میل پر پہنچ گئے ہیں،" LATAM ایئر لائنز گروپ SA کے چیف ایگزیکٹو آفیسر رابرٹو الوو نے کہا، "ہم ان فریقین کے شکر گزار ہیں جو اس کے ذریعے میز پر آئیں۔ اس نتیجے تک پہنچنے کے لیے ایک مضبوط ثالثی کا عمل، جو تمام اسٹیک ہولڈرز کو بامعنی غور و فکر فراہم کرتا ہے اور ایک ایسا ڈھانچہ جو امریکی اور چلی کے قانون کی پاسداری کرتا ہے۔ ان کا ہمارے کاروبار میں اہم نئے سرمائے کی شمولیت ہمارے طویل مدتی امکانات میں ان کی حمایت اور یقین کا ثبوت ہے۔ ہم LATAM کی اس غیر معمولی ٹیم کے شکر گزار ہیں جس نے پچھلے دو سالوں کی غیر یقینی صورتحال کو دور کیا اور ہمارے کاروبار کو چلانے اور اپنے صارفین کو ہر ممکن حد تک بغیر کسی رکاوٹ کے خدمت کرنے کے قابل بنایا۔"

منصوبہ کا جائزہ

منصوبہ نئے ایکویٹی، کنورٹیبل نوٹوں اور قرضوں کے آمیزے کے ذریعے گروپ میں $8.19 بلین کے ادخال کی تجویز پیش کرتا ہے، جو گروپ کو اپنے کاروباری منصوبے کو عملی جامہ پہنانے کے لیے مناسب کیپٹلائزیشن کے ساتھ باب 11 سے باہر نکلنے کے قابل بنائے گا۔ ابھرنے پر، LATAM پر تقریباً 7.26 بلین ڈالر کا کل قرض اور تقریباً 1 بلین ڈالر کی لیکویڈیٹی متوقع ہے۔ گروپ نے اس بات کا تعین کیا ہے کہ یہ عالمی ہوا بازی کے لیے مسلسل غیر یقینی صورتحال کے دور میں ایک قدامت پسند قرض کا بوجھ اور مناسب لیکویڈیٹی ہے اور آگے بڑھنے والے گروپ کی پوزیشن بہتر ہوگی۔

خاص طور پر، منصوبہ بیان کرتا ہے کہ:

• پلان کی تصدیق کے بعد، گروپ ایک $800 ملین مشترکہ ایکویٹی رائٹس کی پیشکش شروع کرنے کا ارادہ رکھتا ہے، جو LATAM کے تمام شیئر ہولڈرز کے لیے چلی کے قابل اطلاق قانون کے تحت ان کے قبل از وقت حقوق کے مطابق کھلا ہے، اور RSA میں حصہ لینے والی جماعتوں کی طرف سے مکمل طور پر پیچھے ہٹنا ہے، حتمی دستاویزات کا نفاذ اور، بیک اسٹاپنگ شیئر ہولڈرز کے حوالے سے، کارپوریٹ منظوریوں کی وصولی؛

• LATAM کی طرف سے کنورٹیبل نوٹوں کی تین الگ الگ کلاسیں جاری کی جائیں گی، جن میں سے سبھی LATAM کے شیئر ہولڈرز کو پیشگی طور پر پیش کیے جائیں گے۔ اس حد تک کہ LATAM کے حصص یافتگان نے متعلقہ قبل از وقت حقوق کی مدت کے دوران سبسکرائب نہیں کیا:

o بدلنے والے نوٹس کلاس A LATAM والدین کے بعض عام غیر محفوظ قرض دہندگان کو پلان کے تحت ان کے اجازت شدہ دعووں کے تصفیہ (dación en pago) میں فراہم کیے جائیں گے۔

o کنورٹیبل نوٹس کلاس B کو مندرجہ بالا حوالہ شدہ شیئر ہولڈرز کے ذریعے سبسکرائب اور خریدا جائے گا۔ اور

o کنورٹیبل نوٹس کلاس C کچھ عام غیر محفوظ قرض دہندگان کو LATAM کو نئی رقم کے مجموعے اور ان کے دعووں کے تصفیہ کے بدلے میں فراہم کیے جائیں گے، جو کہ کچھ حدوں کے ساتھ مشروط ہیں اور بیک اسٹاپ کرنے والی پارٹیوں کی طرف سے روکے جا سکتے ہیں۔

• کنورٹیبل کلاسز B اور C سے تعلق رکھنے والے کنورٹیبل نوٹ اس لیے فراہم کیے جائیں گے، مکمل طور پر یا جزوی طور پر، تقریباً $4.64 بلین کی مجموعی رقم کے لیے جو کہ فریقین کی طرف سے RSA میں مکمل طور پر بیک اسٹاپ کیے گئے ہیں، اس کی وصولی سے مشروط ہے۔ کارپوریٹ منظوریوں کے حصص یافتگان کو پیچھے ہٹانا؛

• LATAM $500 ملین کی نئی ریوولنگ کریڈٹ سہولت اور تقریبا$ 2.25 بلین ڈالر کی کل نئی رقم کے قرض کی فنانسنگ میں اکٹھا کرے گا، جس میں یا تو نیا مدتی قرض یا نئے بانڈ شامل ہوں گے۔ اور

• گروپ نے باب 11 کے عمل کو گروپ کی پری پٹیشن لیز، گھومنے والی کریڈٹ سہولت، اور فالتو انجن کی سہولت کو دوبارہ فنانس یا ترمیم کرنے کے لیے بھی استعمال کیا اور اس کا ارادہ رکھتا ہے۔

اضافی معلومات

باب 11 کے انکشافی بیان کی مناسبیت کو منظور کرنے اور ووٹنگ کے طریقہ کار کو منظور کرنے کے لیے سماعت جنوری 2022 میں متوقع ہے، عدالت کے کیلنڈر پر مخصوص وقت کا انحصار۔ اگر انکشافی بیان منظور ہو جاتا ہے، تو گروپ درخواست شروع کرے گا جس کے دوران وہ قرض دہندگان سے منصوبے کی منظوری طلب کرے گا۔ LATAM مارچ 2022 میں ہونے والے پلان کی تصدیق کے لیے سماعت کی درخواست کر رہا ہے۔

مزید معلومات کے لیے، LATAM نے ایک وقف ویب سائٹ بنائی ہے: www.LATAMreorganizacion.com، جہاں اسٹیک ہولڈرز اس اعلان کے بارے میں اضافی اہم معلومات حاصل کر سکتے ہیں۔ گروپ نے باب 11 سے متعلق پوچھ گچھ کے لیے ایک ہاٹ لائن بھی قائم کی ہے، جس تک رسائی حاصل کی جا سکتی ہے:

• (929) 955-3449 یا (877) 606-3609 (امریکہ اور کینیڈا)

• 800 914 246 (چلی)

• 0800 591 1542 (برازیل)

• 01-800-5189225 (کولمبیا)

• (0800) 78528 (پیرو)

• 1800 001 130 (ایکواڈور)

• 0800-345-4865 (ارجنٹینا)

It also has a dedicated email for inquiries related to the reorganization at lataminfo@primeclerk.com.

LATAM کو اس عمل میں Cleary Gottlieb Steen & Hamilton LLP اور Claro & Cia نے مشورہ دیا ہے۔ بطور قانونی مشیر، ایف ٹی آئی کنسلٹنگ بطور مالیاتی مشیر، اور پی جے ٹی پارٹنرز بطور سرمایہ کاری بینکر۔

پیرنٹ ایڈہاک گروپ، جس کی قیادت سکستھ سٹریٹ، سٹریٹیجک ویلیو پارٹنرز، اور سکلپٹر کیپٹل کر رہے ہیں، کو کرمر لیون نفتالیس اور فرانکل ایل ایل پی، بوفیل ایسکوبار سلوا، اور کویمینز، ایڈورڈز، پوبلیٹ اور ڈٹبورن بطور قانونی مشیر اور ایورکور بطور سرمایہ کاری مشورہ دیتے ہیں۔ بینکر

مندرجہ بالا حوالہ شدہ حصص یافتگان پر مشتمل ہے (a) ڈیلٹا ایئر لائنز، انکارپوریٹڈ، ڈیوس پولک اینڈ وارڈ ویل ایل ایل پی، بیروس اینڈ ایریزوریز ابوگاڈوس، اور پیریلا وینبرگ پارٹنرز ایل پی بطور قانونی مشیر اور سرمایہ کاری بینکر، (ب) کیوٹو گروپ اور ایبلن گروپ، 2 کو واچٹیل، لپٹن، روزن اینڈ کاٹز اور کیوٹریکاس نے بطور قانونی مشیر، اور (c) قطر ایئرویز انویسٹمنٹ (یو کے) لمیٹڈ، جس کا مشورہ دیا گیا اور ایلسٹن اینڈ برڈ ایل ایل پی، کیری ابروگاڈوس، اور HSBC بطور قانونی مشیر اور سرمایہ کاری بینکر۔ . ان میں سے کچھ شیئر ہولڈرز کو ان کی انفرادی صلاحیت کے مطابق Greenhill & Co., LLC اور ASSET Chile, SA بطور شریک مالیاتی مشیر کے طور پر مشورہ دیتے ہیں۔

پرنٹ چھپنے، پی ڈی ایف اور ای میل

مصنف کے بارے میں

لنڈا ایس ہنہولز۔

لنڈا ہنہولز ایڈیٹر ان چیف رہ چکی ہیں۔ eTurboNews کئی سالوں کے لئے.
وہ لکھنا پسند کرتی ہے اور تفصیلات پر توجہ دیتی ہے۔
وہ تمام پریمیم مواد اور پریس ریلیز کی انچارج بھی ہے۔

ایک کامنٹ دیججئے

۱ تبصرہ

  • Explore the multidisciplinary solutions we have for your complex challenges and opportunities. Although individual states in the United States have laws that govern the relationship between debtors and their creditors, insolvency law.